خيار التداول هو القمار

عندما تكون خيارات الشراء مثل القمار (وعندما لا يكون ذلك)، أغسطس 8، 2013 10:35 آم إت هل سبق لك أن فكرت في شراء خيار وضع أو دعوة مثل القمار أسمع التجار المهنية استخدام مصطلح الرهان عندما نتحدث عن الخيارات، وحتى الأسهم في بعض الأحيان. رفاقا الأسهم بلدي أحيانا يقولون أيضا الرهان عندما يتحدثون عن اتخاذ موقف قصير. وأعتقد أنه إذا كنت تفعل دراسة متأنية والواجبات المنزلية على الأسهم، ونعتقد في الآفاق على المدى الطويل للشركة، وهذا ليس القمار، وهذا خيار تعديل المخاطر أن الأسهم لديها أكثر من إمكانات أموالك يجلس في البنك الحصول على لا (أوك، منخفض جدا الآن) التضخم. أو، إذا كان لديك بالفعل محفظة، أن كنت ترغب في الأسهم بما فيه الكفاية للاستثمار أكثر من ذلك، أو من جديد، أو أنك تريد سهم واحد على آخر. ماذا عن الخيارات هي الخيارات التي تركت أفضل للمهنيين أو يمكن للمستثمر جو المتوسط ​​العادي كسب المال على الخيارات في الواقع هي خيارات مشروع محفوفة بالمخاطر، نوع من مثل فيغاس في لوحة المفاتيح أو هم أقل المخاطر حسنا، وهذا يعتمد على قاعدة المعارف الخاصة بك. عندما خيارات مثل القمار وهناك الكثير من الناس مثل القمار. اذهبوا إلى أقرب كازينو لك لمعرفة كم من الناس يحبون لرمي أموالهم بعيدا لماذا لا مجرد شراء وضع أو مكالمة من الراحة من غرفة المعيشة الخاصة بك على الأقل لديك 5050 خلاف حسنا، نوع من. في موقع السماسرة الخاص بك على الانترنت، كنت لا تحصل على الموسيقى، أو مشروب مجانا، أو الأصوات والأضواء المثيرة، ولا سيرك دو سوليل إما همم. ليس السبر حتى متعة. خيارات مثل القمار عندما: أنت لا تعرف الأسهم بشكل جيد جدا يمكنك شراء خيار على الأسهم المتقلبة أو من الصعب أن قيمة واحدة ليس لديك أي أطروحة قصيرة أو طويلة واضحة أنت لا تفهم دلتا (كم يتحرك الخيار بالنسبة إلى المخزون الأساسي ) أو ثيتا (مقدار الوقت الاضمحلال) من الخيار. التفسير: قد لا تفهم أن الخيار هو الاستثمار بالرافعة، وبالتالي فإن الربح أو الخسارة ترتفع أو هبوط مثل مجنون عندما يتحرك السهم أيضا خيار يفقد القيمة على مر الزمن. خائفة حتى الآن لا مشكلة - لفة النرد. إذا كان ما سبق يبدو وكأنك أن تكون لا كسول في المنزل على لوحة المفاتيح يطير إلى لاس، أتلانتيك سيتي أو بلدة القمار القريبة الخاصة بك، سيكون لديك الكثير أكثر متعة. على محمل الجد، ثيريس لا ضرر في شراء خيار إذا كان يبدو أعلاه مثلك، فقط ندرك القمار، وليس الاستثمار. و لا تذهب كله خنزير فقط قضاء ما تريد أن تخسر. وكمثال على ذلك، اشتريت خيارا في لينكد إن (المدرجة في بورصة نيويورك تحت الرمز: نيس: لكد) قبل مؤتمر المؤتمر ربع السنوي، ولعب ربع السنة، وفازت بأكثر من 100 فوز بين عشية وضحاها كنت قد استخدمت الموقع، ولكن لا أعرف شيئا عن الشركة. جميلة جدا أكثر من تطبيق أعلاه بالنسبة لي. على الرغم من أنه كان رهان جيد، والآن أتمنى لو كان مجرد الأسهم، أو مارس الخيار. بطبيعة الحال، أنت تعرف ما يقولون عن مشهد الخلفية. حصلت محظوظا، نقية وبسيطة. مثال على ذلك هو عندما اشتريت وضع على تسلا (نسداق: تسلا) أعني، حقا، بي من اللانهاية، 100 بريسيبوك و -180 العائد على الاستثمار، مع 16 ب سقف السوق فائقة المبالغة، والحق ليس حقا لا نقلل مخزون الزخم عبادة في سوق الثور لقد فقدت كل شيء لقد اكتسبت على دعوة لكد وأكثر من ذلك. خيارات عند القيام الواجبات المنزلية كمثال آخر، اشتريت اثنين من خيارات المكالمة في البرج الأمريكي (رمزها في بورصة نيويورك: أمت) بعد البحث في الشركة وتروق الأسهم بعد التحليل. اشتريت 14 يناير 82.50 يدعو ل 3.75 (الآن بقيمة 0.85 لفقدان -77) و 13 أكتوبر 85.00 يدعو ل 1.63 (الآن بقيمة 0.11 عن فقدان 93) كلا الخيارين الآن قيمة الصفر لا يتجزأ. ذهب السهم من 74.40 يوم 19 يونيو إلى 70.22 اليوم (-5.6 خسارة). لذلك يمكنك أن ترى كيف الوقت والعمل النفوذ ضد موقف الخيار الخاص بك، وخاصة مع أوتم (من المال) يدعو، والتي لديها قيمة أقل أو لا جوهرية. القيمة الجوهرية هي مقدار سعر الخيار الذي يحمل قيمته، في حين يتحلل الجزء الخارجي مع مرور الوقت. إيتم (في المال) خيارات لها قيمة أكثر جوهرية لأنها تحصل على إيتم أعمق. كان يمكن أن يكون قد اشترى أعمق في خيارات الاتصال المال، لكنها أكثر تكلفة بكثير، وأنا لم أكن. هل تفضل المخاطرة 375 163 538 (خيار واحد لكل منهما) والسيطرة على 200 سهم وخطر فقدان كل شيء أو شراء 200 سهم مباشرة وخطر مهما كان المبلغ الذي تعتقد أن الأسهم قد تنخفض في هذه الحالة، وأعتقد أنني كان من الأفضل أن شراء الأسهم و فقدان فقط 5.6 (833)، لأنه يبدو أن الأسهم لن تحصل على 85.00 بحلول أكتوبر، ولكن، أنت لا تعرف أبدا الناس الآخرين يقولون فقدت، أو سوف تفقد 538 بدلا من 833، لذلك إم المقبلة، ولكن أعتقد حقا في الأسهم، لذلك أعتقد أنها سوف ترتفع مرة أخرى. القضية الحقيقية مع المنطق في هذه الجملة الأخيرة هي أنني لم يخطط لشراء 200 سهم كما أنا عادة الساق في الأسهم (شرائها تدريجيا) كنت قد امتلكت 50 سهم وفقد 209 بالمقارنة مع الخيار المؤرخة أقرب التي فقدت 163. حتى على الرغم من أنني كنت قد فقدت أكثر على الأسهم، وأود أن لا يزال بدلا من الأسهم من الخيار، طالما إم مقتنع في قصة طويلة الأجل من ذلك، لأنه عند انتهاء الصلاحية، والخيار له قيمة صفر. مرة واحدة فقدت، وقسط الخيار (سعر الخيار) يصبح تكلفة غارقة، أبدا للعودة السهم لديه القدرة على العودة إلى قيمتها الأصلية، وبالتالي لديه قيمة. ولكن انت تقول - لا يعني أن القمار أيضا يعني يعني أنك فقدت الحق بالنسبة لي، وليس حقا، كان خطر محسوبة فعلت أفضل ما يمكن تحليل الأسهم، واختيار الخيار، وحدث غير متوقع - كتب أحد المحللين سيئة تقرير عن الأسهم وانخفض. نقطتي هي أنه إذا كنت قد أنفقت رأس المال على الأسهم، بدلا من الخيار، كان لي نفس أطروحة اليوم كما فعلت حينها، ولكن إد لديها 163 غرقت في الأسهم (وإن كان في قيمة أقل) التي لديها بعض بدلا من الخيار الذي لن يكون له قيمة إذا انتهت صلاحيته لا قيمة لها في أكتوبر (انظر جيدا). خدعة الخيارات صعوبة مع الخيارات هو أن لديك للحصول على توقيت والاتجاه الصحيح، وصعبة بما فيه الكفاية فقط للحصول على الاتجاه الصحيح الأسهم قد لا تعكس قيمتها الحقيقية الحقيقية لعدة أشهر، وبحلول ذلك الوقت، والخيار انتهت صلاحيتها عادة. بالنسبة لمعظم المستثمرين الأفراد، وبالتالي، اعتقادي هو أنه يجب أن لا تستثمر باستخدام الخيارات. لها الكثير من العمل، وعليك حقا أن تعرف ما تقومون به لكسب المال. مجرد شراء الأسهم للشركات التي تعتقد حقا في. عندما خيارات ليست مثل القمار خيارات يمكن استخدامها لجميع أنواع الأفكار والاستراتيجيات المثيرة للاهتمام، بما في ذلك التحوط (شكل من أشكال التأمين عندما الأسهم تنخفض)، واستبدال الأسهم، ل اضافية الدخل على الأسهم الثابتة (المكالمات المغطاة)، للدخل على الأسهم التي تريد امتلاكها (النقدية المضمونة يضع)، والاستراتيجيات المعقدة التي تحاول القضاء على بعض أو كل من الاضمحلال الوقت من الخيارات (ينتشر وأكثر). المشكلة مع كل هذه الاستراتيجيات هو أن لا شيء مجانا - إما أن تقبل الخيار السعر الاضمحلال مع مرور الوقت، مكاسبك الصاعد محدودة أو خطر الجانب السلبي الخاص بك لا يقتصر، أو أسوأ على حد سواء. بشكل عام، استخدم قاعدة 1010 للخيارات (وأود أن تعدل ذلك إلى 77 محظوظا): ليس لديك أكثر من 7 من رأس المال الخاص بك في الخيارات، وفقط استخدام خيارات 7 من الوقت. وسيساعد ذلك على الحد من التعرض للمخاطر. الخيارات ليست مثل القمار عندما يكون لديك الوضع الذي هو إلى حد كبير عكس ذلك تماما عندما يكون مثل القمار: أنت تعرف المخزون بشكل جيد، وقد فعلت البحوث والواجبات المنزلية، بما في ذلك التقنية أنت فهم تقلب الأسهم الأساسية لديك أطروحة طويلة أو قصيرة أو أطروحة مسطحة وأنت تعرف بالضبط لماذا كنت دخول التجارة لديك استراتيجية خروج للتجارة إذا كان لا يذهب طريقك فهم دلتا (كم يتحرك الخيار بالنسبة إلى المخزون الأساسي) و ثيتا (مقدار الوقت الاضمحلال) من الخيار، والقيمة الجوهرية والخارجية الناتجة، وقد اخترت الخيار سعر الإضراب وفقا لتحمل المخاطر ومستوى الراحة بالنسبة الصفقات المعقدة (ينتشر، وما إلى ذلك) كنت قد نمذجة بروبلوس من قبل الطريق، فإن معظم السماسرة خيارات تعطيك حساب وهمية مع المال وهمية في ذلك لمعرفة كل شيء عن الخيارات. هذا هو وسيلة فائقة لمعرفة المزيد عن خيارات التداول (أوصي القيام بذلك لمدة 5 أشهر الأولى أولا) حتى أنك لا تفقد الكثير من المال الحقيقي. لا ينصح خيارات بويينغسلينغ إلا إذا كنت مؤيدا، أو قرأت بعض الكتب على الخيارات، قضى بضعة أشهر تداول الورق، وفعلت واجبك على حد سواء على الأسهم الأساسية والخيار. يفقد متوسط ​​المستثمر الفردي جو المال على الخيارات مع مرور الوقت (البيت يفوز، في هذه الحالة صناع السوق). ولكن إذا كنت تريد أن تفعل بعض المقامرة كرسي، وكان لديك حساب الخيارات أو الموافقة على الخيارات والمال لتفجير، وكنت حقا يتمتع بها، والذهاب لذلك إيتيس الخيار تجارة القمار لقد رأينا ذلك الطريق في كثير من الأحيان، أن توت جعل الآلاف من النسب المئوية في الأرباح في غضون أيام والمليونيرات في غضون أسابيع، كل ذلك عن طريق التداول الخيار. مثل هذه الإعلانات عادة رسم جحافل من المقامرين الجوعى والمدينين الذين يحتاجون إلى فوز واحد كبير لاسترداد ديونهم أو خسائر في أماكن أخرى لندواتهم مكلفة بشكل غير عادي. 95 من أولئك الذين ساروا في مثل هذه الحلقات الدراسية، دفع ثمنها والخيارات المتداولة فعلا، فقدت كل أموالهم. 3 سيجعل بعض المال في الصفقات القليلة الأولى ومن ثم تفقد كل ذلك في وقت لاحق. 1 سوف تجعل حقا بعض المال المستدام وسوف محظوظا النهائي 1 جعل 1000 شهريا في الشهر الأول (مرة أخرى، فقط لتفقد كل شيء خلال الشهر المقبل). أي شخص كان في هذا المأزق عادة ما يعتقد أن تداول الخيار ليس أكثر من مجرد مقامرة على الصك الذي ليس له قيمة خاصة بها. ومع ذلك، العديد من التجار المحترفين ومديري الصناديق يحققون أرباحا جيدة ومتسقة من تجارة الخيارات هؤلاء المهنيين لا تجعل 1000 في الشهر في الأرباح، كما أنها لن أي وقت مضى، لكنها لا تزال لكسب العيش في الأسواق شهرا بعد شهر، سنة بعد سنة (متضمنة لي) لذلك، ما يجعل تداول التداول على الاستثمار الحقيقي وتجارة النشاط لهؤلاء المهنيين ومجرد مقامرة لأولئك الذين فقدوا كل أموالهم حضور الندوات التداول الخيار الفرق في الموقف. الموقف يحكم القرارات والإجراءات. أي شخص يقترب من تداول الخيارات مع موقف سريع الغني بسرعة سوف تجد أيضا أنفسهم الحصول على أكثر فقرا أسرع لأن هؤلاء المتعاقدين يأملون في جعلها كبيرة على تجارتهم المقبلة، ترفض تماما أي مظهر من استراتيجية إدارة التجارة، تماما يلقي جانبا تحليل معقول لصالح الرهان 5050 واتخاذ لا معنى لها تماما من مواقف المال التي إما جعلها كبيرة أو تنتهي لا قيمة لها تماما يستخدم تداول الخيار الحقيقي المهنية استراتيجية معقولة لإدارة الأموال على كل فرصة التداول، مرجحة ضد المخاطر المحتملة من عدم - أداء. وهذا يعني أن التاجر الخيار الحقيقي لن يضع كل أمواله في واحدة كبيرة من موقف المال يستخدم تداول حقيقي الخيار المهنية أساليب تحليل التجارة على أساس منهجيات ثبت من أجل وضع احتمالات الأداء لصالحهم وعدم التعامل مع كل تجارة رهان 5050. وهناك خيار حقيقي تداول المهنية بحساب كمية من الخيارات رافعة لاستخدامها في كل التجارة بحيث محفظته أبدا الإفراط في الاستدانة. وهناك خيار حقيقي تداول المهنية لا نتوقع أن تجعل من كبيرة على تجارته المقبلة، وأنه لا يهدف إلى واحدة ضخمة المدى المنزل ولكن سلسلة من انتصارات صغيرة التي تضيف في نهاية المطاف. وهناك خيار حقيقي تداول المهنية لا تسمح خسارة واحدة للقضاء على محفظته لأنه يعامل السوق مع الاحترام مع العلم أنه بغض النظر عن مدى التحليلات التي أجريت، وهناك دائما فرصة أن السوق سوف تعمل ضده. وباختصار، فإن الخيار الحقيقي للتداول المهني (وخيار تداول الفائز الذي يبقى في اللعبة لسنوات) تختلف عن المقامر (الذي نادرا ما يبقى لأكثر من شهر) أساسا من حيث الموقف العقلي الموقف العقلي الخاطئ يحول تداول الخيار من أداة مالية معقولة ومتطورة أنه ليس في شيء أكثر من تذاكر اليانصيب. المشكلة مع معظم الندوات تداول الخيار اليوم هو أنها لا تضع هذه العناصر الحاسمة من خيار تداول ناجح معا كل ما يعلمون كيف يمكن للتداول الخيار جعل أي شخص غني بسرعة جدا هو مثل تعليم شخص كيفية الانتظار في لائحة اليانصيب خيار حقيقي نظام التداول يتضمن جميع العناصر الحاسمة لتداول الخيارات الناجحة من البحث عن فرص التداول بشكل منتظم، لتحليل تلك الفرصة في ضوء الأفق التجاري المطلوب، لاختيار الخيار الصحيح بناء على متطلبات تلك الفرصة لمخاطر إدارة التجارة المتوازنة وأكثر من ذلك واحدة من هذه المنهجية التداول الخيار هو نظام التداول ستار التي علمت على الانترنت لسنوات. لذلك، أليس الوقت الذي استعرضت موقفك والنهج نحو تداول الخياراتأنت كنت الاستثمار أو القمار يعرف القمار كما عمادا شيء على الطوارئ. ومع ذلك، عند النظر في التداول، القمار يأخذ على دينامية أكثر تعقيدا بكثير من يعرض تعريف. العديد من التجار القمار دون حتى معرفة ذلك - التداول بطريقة أو لسبب هو ثنائي التفرع تماما مع النجاح في الأسواق. في هذه المقالة سوف ننظر في الطرق الخفية التي القمار تزحف إلى الممارسات التجارية، فضلا عن الحافز الذي قد يدفع الفرد إلى التجارة (وربما مقامرة) في المقام الأول. توجهات المقامرة المخفية من المرجح جدا أن أي شخص يعتقد أنه ليس لديهم نزعات لعب القمار لن يعترف بسعادة لوجودهم إذا تبين أنهم يعملون في الواقع على نبضات المقامرة. ومع ذلك، فإن اكتشاف ما يدفعنا إلى اتخاذ إجراءات معينة يمكن أن يخلق تغييرا داخلنا حيث أن المحفزات الكامنة يكتشفها العقل الواعي. قبل الخوض في اتجاهات القمار عند التداول فعليا، ميل واحد واضح في كثير من الناس قبل التداول حتى يحدث. هذا الحافز نفسه لا يزال يؤثر على التجار لأنها اكتساب الخبرة وتصبح المشاركين في السوق العادية. التدقيق الاجتماعي قد لا يكون لدى بعض الأشخاص مصلحة في التداول أو الاستثمار داخل الأسواق المالية. ولكن الضغوط الاجتماعية تدفعهم إلى التجارة أو الاستثمار على أي حال. هذا أمر شائع بشكل خاص عندما تتحدث أعداد كبيرة من الناس عن الاستثمار في الأسواق (غالبا خلال المرحلة النهائية من سوق الثور). يشعر الناس بالضغط لكي يتطابقوا مع دائرة اجتماعية. وبالتالي فإنها تستثمر حتى لا تحترم أو تتجاهل معتقدات الآخرين أو تشعر بالخروج. شراء بعض الأسهم أو وضع بعض الصفقات لاسترضاء القوى الاجتماعية ليس القمار في حد ذاته إذا كان الناس يعرفون فعلا ما يقومون به. ولكن الدخول في معاملة مالية دون فهم استثماري قوي هو القمار. هؤلاء الناس يفتقرون إلى المعرفة للسيطرة على ربحية خياراتهم. هناك العديد من المتغيرات في السوق، والمعلومات الخاطئة أو التضليل داخل المستثمرين أو التجار يخلق سيناريو القمار. حتى يتم تطوير المعرفة التي تسمح للناس للتغلب على احتمالات فقدان، القمار يحدث مع كل معاملة يحدث. المساهمة في عوامل المقامرة عندما يشارك شخص ما في الأسواق المالية، هناك منحنى تعلم، استنادا إلى مناقشة التدقيق الاجتماعي أعلاه قد يبدو وكأنه القمار. وقد يكون هذا صحيحا أو غير صحيح بناء على الفرد. كيف سيقترب الشخص من السوق سيحدد ما إذا كان شيه يصبح تاجر ناجح أو يبقى مقامر دائم في الأسواق المالية. يمكن التغاضي بسهولة عن السمتين التاليتين (بين العديد من الصفات) ولكنهما يساهمان في اتجاهات المقامرة لدى التجار. القمار (التداول) للإثارة حتى التجارة الخاسرة يمكن أن تثير المشاعر والشعور بالقوة أو الارتياح، خاصة عندما يتعلق الأمر بالرقابة الاجتماعية. إذا كان الجميع في دائرة اجتماعية أشخاص يفقدون المال في الأسواق، وفقدان المال على التجارة تسمح لهذا الشخص للدخول في محادثة مع هيرهيس القصة الخاصة. عندما يتاجر شخص من أجل الإثارة أو أسباب التدقيق الاجتماعي، فمن المرجح أن يتداول شيه بأسلوب القمار. بدلا من الطريقة المنهجية واختبارها. تداول الأسواق هو مثير يربط هذا الشخص في شبكة عالمية من التجار والمستثمرين مع مختلف الأفكار والخلفيات والمعتقدات. ومع ذلك، فإن الوقوع في فكرة التداول، أو الإثارة، أو الارتفاعات والانخفاضات العاطفية من المرجح أن ينتقص من التصرف بطريقة منهجية ومنهجية. التداول للفوز، وليس التداول بنظام التداول بطريقة منهجية ومنهجية مهمة في أي سيناريو قائم على خلاف. التداول للفوز يبدو وكأنه السبب الأكثر وضوحا للتجارة. بعد كل شيء، لماذا التجارة إذا كنت غير قادر على الفوز ولكن هناك خلل ضار خفية عندما يتعلق الأمر هذا الاعتقاد والتجارة. في حين جعل المال هو النتيجة العامة المرجوة، والتداول للفوز يمكن أن تدفعنا في الواقع بعيدا عن كسب المال. إذا كان الفوز هو الحافز الرئيسي لدينا، السيناريو التالي من المرجح أن تلعب بها: جيل يشتري الأسهم لأنها تشعر أنه هو ذروة البيع مقارنة مع بقية السوق. لا يزال السهم في الانخفاض، مما يضعها في موقف سلبي. وبدلا من إدراك أن الأسهم ليست مجرد ذروة في البيع، وأن شيئا آخر يجب أن يستمر، فإنها لا تزال تحتفظ بالموقف، على أمل أن يعود مرة أخرى حتى تتمكن من الفوز (أو حتى التعادل) على التجارة. وقد دفع التركيز على الفوز التاجر إلى موقف حيث أنها لا تحصل على الخروج من المواقف السيئة، لأن القيام بذلك سيكون الاعتراف بأنها خسرت على تلك التجارة. التجار جيدة تأخذ العديد من الخسائر أنهم يعترفون أنهم على خطأ والحفاظ على الضرر صغيرة. عدم الاضطرار للفوز في كل صفقة التجارية وأخذ الخسائر عندما تشير الظروف إلى أنها يجب أن تسمح لهم أن تكون مربحة على العديد من الصفقات. إن فقدان المراكز الخاسرة بعد تغيير شروط الدخول الأصلية أو تغييرها سلبيا للتجارة يعني أن المتداول يقوم الآن بالمقامرة ولم يعد يستخدم أساليب التداول السليمة (إذا كان شيه). خلاصة القول إن توجهات المقامرة تعمل بشكل أعمق بكثير من معظم الأشخاص الذين يتصورون في البداية ويتجاوزون التعريفات القياسية. يمكن أن تأخذ المقامرة شكل الحاجة إلى إثبات الذات الاجتماعية نفسها، أو التصرف بطريقة مقبولة اجتماعيا، مما يؤدي إلى اتخاذ إجراءات في مجال واحد لا يعرف شيئا عن. المقامرة في الأسواق غالبا ما تكون واضحة في الناس الذين يفعلون ذلك في الغالب لارتفاع العاطفية التي يتلقونها من الإثارة والعمل من الأسواق. وأخيرا، لا يتاجر في نظام منهجي واختبار، بل يعتمد على العاطفة أو موقف لا بد منه لتحقيق الأرباح، ويشير إلى أن الشخص هو القمار في الأسواق ومن غير المرجح أن تنجح على مدى العديد من الصفقات.